[水泥大数据研究院]水泥产业链指数运行周报（2020.12.18）

一、本周水泥产业链指数表现

本周五，全国水泥价格指数为155.26点，环比上涨0.15%，同比回落6.66%；熟料价格指数为136.65点，环比持平，同比回落6.19%；混凝土价格指数为148.32点，环比持平，同比回落5.29%；矿粉价格指数为90.45点，环比回落1.13%，同比回落9.52%；碎石价格指数为100.15点，环比回落0.07%，同比回落4.19%；砂浆价格指数为99.57点，环比上涨0.51%。

数据来源：水泥大数据（https://data.ccement.com/）

 二、水泥行业本周动态点评

1、1-11月全国水泥产量21.63亿吨，同比增长1.2%

2020年1-11月水泥产量为216,317万吨，同口径和全口径分别增长1.2%和1.54%。其中11月水泥产量为24,330万吨，同比增长7.7%。

简评：进入11月，尽管北方市场需求走淡，但南方市场需求旺盛，11月是今年单月产量第三高，仅次于5月和10月。12月北方地区天气渐冷，市场即将结束，进入全面停窑期，南方市场也逐渐转淡，预计12月产需环比将会有明显下滑，但考虑到明年春节较往年稍晚，年前赶工需求支撑12月水泥产量会略好于去年同期。

 2、工信部公开征求对《水泥玻璃行业产能置换实施办法（修订稿）》的意见  

2020年12月16日，工信部公开征求对《水泥玻璃行业产能置换实施办法（修订稿）》的意见。与10月份发布的初版修订稿相比，这版的修订稿主要增加了两个内容：1、确因当地发展规划调整，导致不属于国家明令淘汰的落后产能的生产装置迁建的，企业搬迁又未享受退出产能的资金奖补和政策支持的项目，可不制定产能置换方案，但应公示、公告项目迁建情况，主动接受监督；2、对现有企业完成实质性兼并重组后实施的不扩大产能、关小上大、优化布局、提升装备水平建设项目，产能置换按1:1的比例。

简评：与10月份发布的初版修订稿相比，最新版本的置换办法最重要的变动就是加入了等量迁建豁免置换和兼并重组可按1：1比例。尽管这不是最后的定稿，在细则和置换比例上可能会发生变化，但严格进行减量置换的政策显然出现了松动，将来1：1的项目将会出现更多。兼并重组的加速会速度提升行业集中度，促进产能继续向大企业集中。

三、混凝土行业本周动态点评

1. 为保冬季施工混凝土质量，施工路面铺满电热毯成奇观

12月11日，山东青岛。有网友爆料称，黄岛区滨海大道部分施工路面铺了很多电热毯。视频显示，施工路面上铺满了五颜六色的电热毯。据青岛市政工程管理处工作人员介绍，冬天温度低，铺电热毯是为了保证冬季施工的混凝土质量，养护地面。

2、武汉在建最大深基坑项目 60小时连续浇筑近3000平方米混凝土筏板

12月11日深夜，寒气逼人。中国一冶承建的汉阳十里铺城中村二期改造K4地块项目21.35米深基坑里施工将连续60小时、浇筑混凝土7200立方米。在现场指导作业的项目施工经理王博文介绍，此次浇筑的超大体积混凝土筏板技术要求极高，因为施工过程中的水化热作用会导致混凝土温度过高及内外温差过大的问题，极易产生裂缝，为整个工程质量埋下隐患。

为此，该项目技术团队经过大量数据测算和技术评估，按照降低水化热的原则，不断优化混凝土配合比，保证混凝土的质量。确定混凝土罐车从商混站到工地的运输最优路线，计算时间，确保混凝土及时供应。在施工现场，设自动测温仪对混凝土温度进行实时监控，当混凝土温度升高时，及时降温处理。混凝土浇筑完成立即覆盖保温，确保混凝土内外温差不超过25摄氏度，保证大体积混凝土的浇筑质量。

简评：目前已在大雪节气，气温不断降低。根据水泥大数据研究院调研了解，山东市场需求维持稳定，在寒冷天气并有减少的情况，主要是不少民生工程及市政工程为了应对在11月底国务院强调的根治欠薪冬季专项行动，不少国企施工单位力争在12月底完成工程项目并加速回款。此外，天气气温来看，山东各地区近5天最低温度还未到达零下10度以下，而湖北连续5天的气温也还未到0度以下，目前中北部气温已在低温中进行。而通过新闻，看到山东施工路面铺满电热毯，说明在低温下，青岛商混市场需求仍在井然有序进行。同时湖北武汉连续工作60小时完成最大深基坑项目，施工技术通过防范混凝土温度过高及内外温差过大的问题，而采取系列措施，保证混凝土质量。两则新闻，进一步说明在大雪节气里，市场施工情绪仍维持高昂，并且解决混凝土冬季浇筑问题也越来越专业，一种是传统的保暖，另一种是结合大量数据测算和技术评估，按照降低水化热的原则，不断优化混凝土配合比，保证混凝土的质量。

 3、中建西部建设签约阿里巴巴西溪五期项目 签约量45万方

近日，中建西部建设成功签约杭州阿里巴巴西溪五期项目混凝土供应合同，总签约量45万方。杭州阿里巴巴西溪五期项目位于杭州市余杭区五常街道，项目总投资67亿元。该项目由中建三局一公司中南公司（施工）承建，总建筑面积96万㎡，地下两层，地上为8至15层的7栋单体，主体结构总工期为20个月。该项目主要用于打造阿里巴巴集团“新零售、新制造、新金融、新技术、新能源”创新中心，建成后将作为阿里巴巴新的全球总部基地。

简评：中建西部建设股份有限公司的实际控制人是中国建筑集团有限公司，中建三局一公司中南公司的母公司也是中国建筑集团有限公司，所以两家隶属于同一集团，只不过，中建三局一公司中南公司（施工单位）是中建西部建设股份有限公司（混凝土供应商）的下游客户。新闻了解，2020年西部建设在浙江杭州以服务于中建三局一公司中南公司而设置预拌混凝土现场站（据悉已部分投产），服务期直至阿里巴巴西溪五期的签约量45万方项目完成。资讯了解，截止2019年，西部建设在全国24个省份设置37个子公司，但今年2020年浙江市场是西部建设首次新布局的市场，虽然搅布局在杭州的搅拌站存续暂以服务具体市政项目来衡量，但以西部建设的各项技术优势、商品混凝土产品和服务，预计未来在杭州的站点将不断的成长。由此，笔者认为西部建设全国布局将不断铺开，市场也原来越来越大，龙头优势将不断凸显，强者会更强，值得让人期待。

 四、混凝土下周预测

本周，全国混凝土价格指数报148.32点，价格持续上周的报价。与去年同期相比，价格回落5.29%，跌幅扩大0.25个百分点。

 天气方面，未来10天（12月17-26日），全国大部气温偏低降水偏少，长江中下游及其以北有大风降温过程。22-24日，长江中下游及其以北有4～6级偏北风，局部降温8℃左右。

综上所述，下周全国气温继续降低。整体来说，下周气温对市场需求影响，将相较前期维持一致，同时不少大项目争取在12月底前加速，施工节奏仍在紧张进行。成本方面，全国水泥价格弱涨势仍在延续，而砂石则维持震荡行情，预计下周全国商混价格继续维持窄幅波动运行。