[原创]中亚各国水泥行业概况（二）

中亚各国水泥行业概况（一）——阿塞拜疆、哈萨克斯坦、吉尔吉斯斯坦

塔吉克斯坦

  塔吉克斯坦2015年人口总量819万，2014年人均GDP 2700美元，是中亚最低的国家。国家经济受体制改革难以贯彻、腐败、弱政府、季节性电力短缺以及大量外债负担的影响依然较为疲软。2014年全国GDP同比增长6.7%至224亿美元，预计2015年GDP增速为3%，2016年为3.4%。塔吉克斯坦经济依赖于棉花、铝，据其他来源消息，毒品交易也是支持该国经济的一个重点。

  水泥行业

  塔吉克斯坦有两个在产综合水泥厂，合计产能210万吨/年，是中亚国家中数量最少的。另外国内有7个拟建及在建水泥项目，以及一个120万吨/年的粉磨站。

  2014年塔吉克斯坦水泥产量为115万吨，同比增加190%。华新Gayur水泥厂生产了86.5万吨，占全国总产量75.2%，较2013年产量提高74.5%。产量的上升导致2013年开始运行的华新Gayur水泥厂水泥价格从180美元/吨下滑至120美元/吨。据当地媒体报道，最近塔吉克斯坦水泥需求快速上升，主要是受Roghun水电站、公路和其他基础设施建设的影响。

  2015年9月塔吉克斯坦经济发展和贸易部宣布将增加水泥产能并在2020年开始出口水泥。当时国内有6个在建水泥项目，这些水泥生产线投产之后可以完全满足国内需求。为了促进该国水泥行业的发展，塔吉克斯坦希望成为水泥净出口国家，而之前塔吉克斯坦需要从巴基斯坦、伊朗和中国进口大量水泥。

  表4：塔吉克斯坦水泥生产线及产能分布

  水泥项目

  2015年新开工5个水泥项目，如果这5个项目能够顺利完工将新增560万吨水泥产能。

  2015年2月，塔吉克斯坦政府与中国华新水泥达成协议，新建两条水泥生产线，包括一条位于Ghafurov, Sughd的100万吨/年项目和位于Dangara的120万吨/年项目。塔吉克斯坦拥有Ghafurov项目30%的股权以及Dangara项目45%的股权。

  2015年9月中国上峰水泥宣告通过非公开股票发行募资24000万美元，其中部分将用于中亚地区的投资。在塔吉克斯坦将投资13000万美元新建一条120万吨/年的水泥生产线，预计建设周期18个月。项目投产后水泥产品将出售到塔吉克斯坦的南部、中部，乌兹别克斯坦以及阿富汗北部城市。

  2015年9月塔吉克斯坦总统出席Toj-中国位于Chorma- ghzak Pass, Vahdat的水泥粉磨项目开工仪式，该项目投资3000万美元，有两条60万吨/年的粉磨生产线组成，中国与塔吉克斯坦合作投资。在塔吉克斯坦国会下议院2014年12月通过的法律下，Toj-中国水泥项目免征增值税（VAT），工厂建设设备进口免征关税。

  2015年底，塔吉克斯坦当地媒体报道称政府签署了一项建设一条120万吨/年水泥生产线、一个水泥包装袋生产厂和一条石膏板生产线的投资协议，该项投资共计14500万美元。

  2015年12月，塔吉克斯坦宣告称正在寻找投资者在投资建设一条100万吨/年的水泥生产线，投资预计35000万美元，项目建设地点在Shaartuz都匀道石灰岩矿床附近。该项目被列入政府投资组合，政府会参与直接投资。俄罗斯、伊朗和中国的公司都表示对此有兴趣。2012年中国建材为该项目编制了可行性研究，但由于其成本过高以及缺乏基础设施而未能实现。

土库曼斯坦

  土库曼斯坦人口523万，2007年总统选举之后古尔班古雷·别尔德穆罕默多夫当选，这被普遍认为是一个阻碍商业活动的官僚、低效的专制政权。据CIA世界概况介绍，该国由于“地方性腐败、落后的教育体制、政府滥用石油和天然气收入以及政府不愿采取市场化改革”前景堪忧。土库曼斯坦大部分经济统计数据是不公开的，政府公布的GDP及其他统计数据出现严重偏差。2014年该国GDP同比增长10.3%至479亿美元，2015、2016年预期增长率为8.5%、8.9%。2014年人均GDP为14200美元，该国主要出口产品为棉花和天然气。

  水泥行业

  土库曼斯坦有4个在产水泥厂，合计产能465万吨/年，其中两个为国有企业，另外两个隶属于其国内建筑材料集团Polimeks，该集团生产普通波特兰水泥、油井水泥和抗硫酸盐水泥。据USGS统计数据显示2013年土库曼斯坦水泥产量同比增长12%至265万吨。

  日本经济贸易和工业部部长Daishiro Yamagiwa于2015年7月表示日本希望寻求与土库曼斯坦的深入合作，包括新建一个水泥厂，他认为：“土库曼斯坦经济表现出较为稳定的高速增长，该国的自然资源非常丰富。”

  2014年12月，土库曼斯坦宣布计划在Koytendag，Lebap新建一条100万吨/年的水泥生产线，并为支持该项目已经在当地建设了铁路。这条新建生产线是国家为了促进建筑材料行业的发展而发起的2012-2016年建筑和工业行业发展规划中的一部分。

  土库曼斯坦是中亚唯一一个没有外国投资建设水泥生产线的国家。

  表5：土库曼斯坦水泥生产线及产能分布

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乌兹别克斯坦

  乌兹别克斯坦是中亚人口最多的国家之一，2015年人口总量为2920万。该国的经济增长主要受投资和出口的拉动，在看到中国投资增长水平之后最近开始向中国出口天然气。2014年该国GDP同比增长8.1%至1720亿美元，2015、2016年预计GDP增速分别为6.8%、7%。2014年该国renjunGDP为5600美元，乌兹别克斯坦主要出口产品为天然气、棉花和黄金。

  水泥行业

  乌兹别克斯坦有9个在产综合水泥厂，综合产能达到760万吨/年，是中亚地区在产产能最大的国家。同时还有一个100万吨/年的粉磨站，隶属于UCG。

  直到最近，乌兹别克斯坦的建筑材料行业都是由国有建材企业Uzstroy?materialy控制。1997年，Uzstroy?materialy实现股份制改革，其水泥厂的许多股票被售出。乌兹别克斯坦最近推出新一轮私有化改革的1200家企业名单，这轮私有化改革是为了遵循2015年4月总统令“提高经济中私有财产份额”。这个私有化改革企业名单包括该国最大的水泥企业Qizilqumsement水泥厂，他拥有308万吨/年水泥产能。2015年11月，德国海德堡水泥宣告计划从Uzstroymaterialy手中收购Qizilqumsement35.9%的股份。目前Uzstroymaterialy持有Qizilqumsement水泥厂86.92%的股份，少数投资者持有剩余13.08%的股份，海德堡的收购完成后Uzstroymaterialy将还剩余51%股份。

  乌兹别克斯坦国家统计局数据显示2015年上半年，建筑材料产量同比增长11.3%至211万吨，与2014年上半年相比，大型水泥企业普通硅酸盐水泥产量提高113%，石膏产量提高108%，石灰石产量提高135%，非耐火陶瓷建筑用砖提高116%，纤维水泥产量提高118%。同时，Ahagarancement在2015年8月当月水泥产量创历史新高，生产了12.72万吨熟料、16.4万吨水泥，同比分别增长12.2%和2.5%。当月Ahagarancement水泥销量达到16.49万吨，同比增长1.2%。

  2015年乌兹别克斯坦水泥产量预计将从2014年的750万吨增至790万吨，到2019年产量将增加至890万吨。在结构性改革规划下，2015-2019年内，一些水泥企业需要进行产业升级。Qizilqumsement计划投资3070万美元进行设备改造升级，Bekabadcement将投资550万美元进行粉磨技术升级。

  2015年11月，Uzstroymaterialy董事会主席Erkin Akramov表示未来几年，乌兹别克斯坦的水泥生产线已无法满足国内水泥需求，“目前，现存的设备已经无法满足市场需求”。他表示建筑和安装工程在GDP中所占份额已从2004年的9.3%上升至2014年的11.9%。

  水泥项目

  2015年7月Almalyk Mining and Metallurgy Complex （AMMC）宣布将扩展其位于Zafarabad, Jizzakh 的75万吨/年的灰水泥产能至100万吨/年。该生产线2014年水泥产量15.5万吨，其中70%的产品用于出口。

  中国上峰水泥在2015年9月宣布计划在乌兹别克斯坦投资13700万美元建设一条120万吨/年的水泥生产线。投产后计划水泥销至乌兹别克斯坦东部、吉尔吉斯斯坦南部和塔吉克斯坦北部。

  表6：乌兹别克斯坦水泥生产线及产能分布

  2015年11月，土耳其的Dal Engineering集团和AMMC计划共同投资22500万美元在Surkhandarya新建一条150万吨/年的水泥生产线，计划2017年建成投产。预计从乌兹别克斯坦重建和发展基金中贷款9000万美元，商业银行贷款11000万美元，另外2440万美元来自AMMC的股权。

  2014年7月，塔什干地区经济法院查封了Akhangarancement的资产和银行账户，包含17780万美元现金和1910万美元固定资产。此举是由由乌兹别克斯坦国家竞争委员会在2014年7月21日提起诉讼所导致，而诉讼是针对1994年Akhangarancement的私有化。在Akhangarancement私有化8年之后，Eurocement收购其75.5%的股权成为它的实际控制人，Eurocement表示会进行上诉。如果Eurocement败诉，Akhangarancement将重新国有化。2014年9月塔什干地区经济法院上诉委员会推迟案件审理，Eurocement要求更多的时间进行庭外和解。具体他消息成，2015年10月，乌兹别克斯坦高等经济法庭维持了对Akhangarancement 在2009-2014年期间超额利润税逾期缴税进行处罚的判决。Akhangarancement表示将进行上诉，他们已经依照国家法律计算出了超额利润税的金额，并得到财政部和国家税务委员会的专家委员会的认可。Akhangarancement 表示“案件的判决将改变水泥企业利润形成的法律实践，这将使水泥企业税收负担大大增加，从而导致投资机会的减少以及现存水泥企业的升级改造。”