[原创]乘风破浪会有时 直挂云帆济沧海——记2014年上半年中国水泥行业

  回顾2014年上半年，我们看到淘汰落后、严控新增、并购重组、环保增压等主题依旧是行业运行的主线。面对产能过剩和环境压力不断增大的市场环境，企业开始日益重视内部精细化管理的提升和外部新市场的开拓，无论是产业链延伸，还是进军海外市场，水泥企业在探索的道路上越来越胸有成竹。中国水泥行业已经到了“乘风破浪会有时 直挂云帆济沧海”的时候了。

  从中国海螺到印尼海螺 海螺进入国际化战略新阶段

  海螺作为一个综合性的集团，在中国，除水泥主业外，还覆盖装备制造、化学建材、物流等众多产业。在水泥业发展上也积累了丰富的经验，技术研发、装备制造及人才培养等方面也走在了世界行业的前头。但是相比与世界水泥巨头，在国际化上却存在着不足。

  今年随着印尼南加项目的全面建设投产在即，孔雀港项目正在进行道路施工，其他项目也在积极推进，我们可以看到从中国海螺到印尼海螺，海螺已经成功的走好了国际化的第一步，为实现“十二五”国际化发展目标奠定了基础。

  这几年，中印关系的持续推进带来了中国企业进入印尼的战略黄金期，海螺为进一步实施“走出去”的发展战略，努力实现海螺“十二五”规划目标，印尼海螺水泥公司于2011年11月底完成公司注册，承担着海螺在印尼的发展规划，也是项目的管理中心。

  2011年9月20日，印尼海螺在雅加达召开首次董事会，决定投资南加海螺。管理团队也正式进驻印尼，先后在南加、西巴、苏拉威西、苏门答腊、爪哇等项目选点。

  海螺集团在水泥厂建设上优势突出，并且在大型水泥生产线装备成套、余热发电、垃圾焚烧等技术方面也有着领先优势。其中垃圾焚烧技术，排放值低于欧洲标准，非常适合印尼发展和环保的要求，既符合海螺发展的需要，也符合印尼工业发展的需要。我们希望通过在印尼国际化的成功经验，拓展到其他国家，使海螺的国际化战略再提升一步，带动中国水泥企业的国际化步伐，使中国从“水泥大国”转变为“水泥强国”。

  华新水泥增资柬埔寨公司 海外扩张步伐加快

  华新水泥作为湖北省最大的水泥企业，也是中国最早创建的水泥企业之一。早在十年以前，华新就通过产品出口的方式走出国门，拓展海外市场。华新黄石、阳新、武穴、南通、苏州等地的新型干法生产基地通过港口运输将水泥和熟料销售美国、尼日利亚、利比亚等国家和地区。2011年，华新水泥成立控股子公司——华新中亚投资(武汉)有限公司，在塔吉克斯坦兴建一条2500t/d新型干法水泥生产线,成为塔吉克斯坦第一水泥品牌，目前华新还在建设第二条1000t/d水泥生产线，预计2015年投产，这是华新以海外建厂方式走出国门的第一个项目，标志着华新海外发展战略由此正式启动。

  2014年6月，华新水泥投资柬埔寨市场，将新建一条3200t/d新型干法熟料生产线，投产后年产熟料100万吨，水泥110万吨。

  无论是在塔吉克斯坦还是在柬埔寨，华新水泥追寻其东家豪瑞的本土化管理脚步，获得了当地政府和民众的广泛支持。通过稳步推进海外投资发展战略，华新水泥不仅可以降低其在国内市场变化带来的风险，而且也拓展了其在国际上的竞争力和知名度。华新在塔吉克斯坦的发展也为其带来了极高的收益。2013年，塔吉克斯坦水泥价格平均在100美元/吨左右，远高于国内水平。
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  江西水泥成立两子公司 积极延伸产业链

  面对水泥市场的饱和和产能过剩，早在几年前，水泥企业纷纷拓展产业链，今年上半年，江西水泥拟与江西御天湖商贸有限公司共同合资合作，成立江西锦溪建材有限公司来实施公司在赣东北地区的产业链延伸项目。同时，公司独资成立万年县万年青新型建材有限公司，主要从事生产烧结多孔砖、空心砖等系列产品。通过这两个方案，公司将拓展新型墙材业务，以实施延伸产业链战略。建设项目以煤矸石、页岩为原料生产新型墙体材料—煤矸石、页岩烧结砖，项目集“节能”、“节地”、“利废”于一体，符合国家发展循环经济、综合利用的产业政策。

  6月26日，江西水泥称，公司在鹰潭独资成立鹰潭万年青新型建材有限公司(名称以工商核准为准)，投资建设年产4×1.2亿块(折标砖)烧结岩多孔(空心)砖项目，注册资本2000万元。

  塔牌拟新建两条万吨线 加大对市场的控制力

  塔牌集团4月21日晚间发布公告，公司拟在广东省梅州市蕉岭县文福镇新建2×10000t/d新型干法旋窑熟料水泥生产线(含2×20MW纯低温余热发电系统)项目，项目计划总投资35.55亿元。

  据介绍，该项目采用新型干法预分解生产工艺和纯低温余热发电技术，建设2×10000t/d熟料水泥生产线，年产熟料600万吨;配套建设2×20MW纯低温余热发电机组，年发电量为25920×104kWh，年供电量为23976×104kWh。

  此次对外投资将进一步巩固塔牌在粤东的龙头地位，加大对市场的掌控能力。为做大做强公司水泥主业生产规模，弥补区域市场落后水泥产能淘汰腾出来的巨大市场空间，推进公司中长期发展战略目标的实现。

  华润水泥牵手福建水泥 强强联合成区域龙头

  6月23日福建水泥发布公告称，公司实际控制人福建省能源集团(以下简称：福能集团)与华润水泥的合作事宜，又取得了实际进展。双方于2014年6月23日在福州市签署了《关于福建省建材(控股)有限责任公司增资扩股协议书之补充协议》等法律文件，对双方增资福建省建材有限责任公司(福建水泥控股股东，以下简称：福建建材)具体事宜做出了约定。

  华润水泥与福能集团牵手，这也意味着福建省内两家最大的水泥企业走向了联合。

  从产能规模上来说，华润水泥与福建水泥水泥产能分别为1090万吨和800万吨，二者相加已占到了福建省水泥产能总和的两成以上。二者走向联合，那么在市场上的话语权相应就更大，这将对稳定区域内的水泥价格作用显着。

  由于石灰石资源等因素限制，福建省水泥企业多集中在闽西地区，尤其是集中在龙岩、三明寥寥几地。而在地域布局上看，华润水泥难得的与福建水泥并无重合，华润水泥生产线都集中在龙岩市，而福建水泥则分别在永安和顺昌县，二者在市场上冲突并不明显，避免了同业竞争情况发生。

  在产能已全面的过剩的情况下，华润水泥入股福建建材，促成区域内两大水泥企业联合，对未来福建水泥市场将带来积极的影响，有助于水泥价格稳定、提升，也有利于提振区域内水泥企业的业绩效益。

  同时，在供给水泥供给已整体大于市场需求的情况下，二者的联姻，也加大了未来区域内的水泥企业协同的可能性。

  因此，随着华润水泥入股福建建材，与福建水泥走向联合，福建水泥市场的格局已被打破，由于未来协同的预期增强，市场应该会朝着较好的方向发展。
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  中联水泥成同力水泥第二大股东 河南市场面临整合

  同力水泥欲引进中国联合水泥集团公司做第二大股东的定增方案，5月19日终于拿到了证监会的批文。

  对拿出“真金白银”认购股份做定增的中联水泥来说，与同力水泥合作也是意在进一步开发河南的水泥市场。与一般商品跨区域销售不同，水泥在生产之后，通常都在附近销售，并不长距离地运输，因此区域性很强。选择与同力水泥合作之前，中联水泥已经在河南的南阳、洛阳、安阳、济源生产销售水泥，年产量约2000万吨。  

  但这样的产能，并不足以有效覆盖产业集中度比较低的豫西、豫南市场。而整合当地产能一直是中联水泥占领市场的手段之一，这次选择与同力水泥合作，也是想发挥两家的各自优势，有效覆盖目前集中度还比较低的豫西、豫南市场，甚至抢占豫北市场。 

  在定增方案通过证监会审核之前，今年3月份，同力水泥与中联水泥曾签订了一份战略合作框架协议，其中也透露，除了定增之外，双方还有进一步整合的空间。  

  现在河南市场亟需市场整合，中联水泥成同力水泥第二大股东，加速了河南市场的整合。

  天元锰业状告中国水泥协会 开中国企业状告行业协会的先例

  去年年底，宁夏天元锰业水泥仅因为中国水泥协会一纸文件的披露而提起诉讼，开了中国有史以来第一宗企业状告行业协会的先例。这起诉讼案件引起了水泥行业和社会媒体的高度关注，无论诉讼的结果如何，其意义已远远超出诉讼的本身。案件于2014年3月31日，在宁夏中卫市中宁县人民法院开庭。

  案件起于2013年10月15日，中国水泥协会在数字水泥网上披露了《宁夏天元锰业违规新上水泥项目，中国水泥协会上书工业和信息化部》一文，成为宁夏天元锰业起诉中国水泥协会的导火线。之后，天元锰业曾派律师来协会，要求协会撤掉这篇文章。据协会负责人称，由于来人并非企业代表，开始就由律师介入，自然遭到了协会的拒绝，随后天元锰业以名誉权侵害理由起诉中国水泥协会。

  此案件一公布，立即引发了业界的广泛热议，支持与反对意见此起彼伏。这个案件牵扯到产能过剩、环保治理、简政放权等三大社会热点问题，也是目前水泥行业所面临的最大的问题。在行业产能过剩环境下，在事中事后监管手段和方法有不到位时，在强化环保、能耗、技术等标准形势下，容易滋生企业不正当竞争和侵害消费者权益行为。如对这些行为不能有效制止，市场的公平就会丧失。

  整件案件始末还有可能涉及有关部委、地方工业主管部门、环保主管部门、地方水泥协会、周边水泥企业等。案件到了法庭，进入司法程序，此案件的判决结果对水泥行业影响非凡。今后对行业协会在国家经济宏观管理过程中所扮演的角色和作用将去如何理解和执行?行业协会维护协会会员的利益以及协调行业内与行业外企业之间的利益，也都将是新的课题。
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  中国建材成为混合所有制试点 成国企改革典型样本

  6月30日从接近国资委的消息人士处获悉，备受瞩目的国资改革方案已经出炉并在各部委交换意见，国资委也已草拟设立国有投资公司、发展混合所有制、选聘董事会高管等工作的试点方案，并按照这几个方案圈定第一批试点的5家央企。

  2014年7月15日，国务院国资委宣布在所监管的央企中开展“四项改革”试点，国家开发投资公司、中粮集团有限公司、中国医药集团总公司、中国建筑材料集团公司、新兴际华集团有限公司、中国节能环保公司6家央企纳入首批试点，央企“四项改革”找到了最先落地的受体。根据国务院国资委的规划，试点企业改革将以不等不停、先行先试、一企一策的方式梯次展开。

  按照十八届三中全会精神，发展混合所有制经济已成为深化经济体制改革的重要举措。当前，各地国企的混合所有制改革如火如荼，但处在改革攻坚期，许多深层次问题亟待破题，而中国建材作为国资委启动的发展混合所制经济和董事会落实三项职权双试点企业，在此分享混合所有制经济经验，为发展混合所制经济、促进国企改革提供了有益借鉴。

  2002年，中国建材集团的前身中国新型建筑材料集团公司只有20亿元的收入，到2013年，其全年完成营业收入2570亿元、利润总额123亿元，它是如何做到的?

  在宋志平看来，这在很大程度上归功于“央企市营”，早在六七年前，混合所有制尚未被提出，宋志平就提出了“央企市营”的概念。而在2010年前后，他又比较早地提出“国民共进”的观点，他认为，我国公有制为主体多种所有制共同发展简单概括就是国民共进。他是个大型央企负责人，但主张和民企合作。他认为在中国特色的巿场经济环境中，不应搞企业所有制歧视，不能人为的撕裂国企和民企，不能宣染成国企民企两大阵营，国企民企同属于一个大家庭，是挛生兄弟，是哥俩好。前几年当社会上大谈“国进民退”时，个别学都把国企和民企对立起来，认为没有国企，民企会发展的更好，对此，宋志平说“合作起来不更好吗?”

  在《国民共进》一书中，宋志平介绍，所谓的“央企市营”即在坚持央企国有企业属性的同时，建立适应市场化经济要求的管理体制和经营机制;后来逐步总结为五大核心内容：股权多元化、规范的公司制和法人治理结构、职业经理人制度、公司内部机制市场化、按照市场规则开展企业运营。

  “当时的想法是，把重组中一些成功的市场化做法概括一下，尤其是在如何发挥国企民企优势、促进融合方面，归纳出一些规律性的东西，既是对自身经验的提炼总结，也希望促进整个社会关注和支持央企改革。”

  最初，宋志平理解的企业内部市场化，还仅仅局限于产品定价市场化、经理人薪酬市场化、企业内部三项制度改革等方面，没有过多涉及产权改革等核心问题。

  后来，随着联合重组和混合所有制实践的一步步深入，他对于“央企市营”的思考也不断完善升华，逐渐形成了完整的体系。

  “现在看来，其实‘央企市营’一个很重要的内涵就是混合所有制，中国建材集团之所以能够成为混合所有制的先行者，追根溯源，是因为在市场化改革中践行了‘央企市营’模式。”

  经过“央企市营”的不断探路，中国建材集团在混合所有制的道路上已经领先了一步，成为深入推进国企改革的实践者和发展混合所有制企业的典型样本。

  2014年上半年中国水泥企业发生了许多大事，整个行业也面临着诸多变化，并且还出现了探索新模式的发展，那就是水泥的期货和现货。郑州商品交易所推出了水泥期货交易，中国水泥网也准备推出现货交易。水泥期货和现货，是水泥行业参与金融衍生品市场的一个机会，而通过将期货与现货经营匹配操作，也将开辟水泥企业生产的新蓝海，实现企业“两条腿走路”，促进行业稳步发展。期货市场为水泥行业发展提供新的拓展空间，可以说是一种全新的理念和尝试，期货交易和水泥现货电子商务作为水泥行业发展的两种新模式，对于行业发展具有重要意义。