[专题]柬埔寨混凝土与管桩市场概况

一、宏观经济概况

柬埔寨位于东南亚中南半岛，东部、东南部与越南相接，北依老挝，西部、西北部是泰国，南面则是暹罗湾。柬埔寨国土面积18.1万平方公里，与广东省行政面积相当。全国三面环绕丘陵、山脉，中部则是广阔的平原，占四分之三的国土面积。

柬埔寨全国共有24个省和1个直辖市，总人口1625万人，其中，首都金边市是人口最多的地区，已达到300万人，占全国总人口的18%以上。

图1：柬埔寨地理位置及25省市概图

资料来源：中国水泥网，水泥大数据研究院

根据柬埔寨国家中央银行报告，2018年，柬埔寨GDP实现246.05亿美元，同比增长7.3%，为国内近6年来最高增速。官方表示，高增长得益于建筑业、成衣业和出口的强劲增长以及旅游业的复苏。在东南亚国家中，柬埔寨经济增速也是最快。

柬埔寨财政经济部预测，2019年，柬埔寨GDP将增至272.22亿美元，人均GDP升至1706美元（2018年人均GDP为1563美元）。

图1：柬埔寨经济增速近年来持续强劲增长

数据来源：世界银行，柬埔寨中央银行报告

柬埔寨从2003年建国后，一直持对外开放策略，目前外商投资经济占主导。2018年外国直接投资净流入占本国GDP的比重为10%，中国则是其中最大的国家，其次是日本、韩国、马来西亚和越南。数据显示，中国投向柬埔寨的资金90%流向建筑和房地产、农业和农产品、工业和服装业。未来5年，中国将继续成为柬埔寨房地产的主要投资者。

二、建筑市场发展回顾与展望

2.1 建筑业是支柱产业 在建建筑项目保持高位 85%是住宅项目

建筑业是柬埔寨支柱产业之一。2007~2010年，柬埔寨建筑业受金融危机拖累，建筑项目总投资额持续下滑，2010年萎缩到极点。2011年走出低谷实现反弹并，2012~2013年呈现持续回升势头，2014年略降之后加速回升，2017年达到历史最高。2018年建筑项目投资总额达57.57亿美元，虽然较2017年建筑项目投资总额有所下降，但出于高位运行，仍有大量的项目等待审批。引人注目的是，西哈努克港投资额高达10亿美元，占全国的17%，较2017年暴增58%。近两年来，火热的房地产市场助推柬埔寨建筑业投资，2018年在建的项目中，有接近85%为住宅项目，项目数量也较2017年增长了5.6%。大量建筑项目的核准投资，必然带动建材的需求，当地政府还在呼吁外资继续投资柬埔寨房地产市场。

图2： 2008~2018年柬埔寨建筑业项目总投资额变化情况

数据来源：国土规划建设部，中国水泥网，水泥大数据研究院

柬埔寨金边、暹粒和西哈努克城是柬埔寨地产项目建设的三个核心城市，2017年三城的项目达232个，占全国10%以上，尤以首都金边最多。

表1：2017年地产在建设项目

数据来源：中国水泥网，水泥大数据研究院整理

　2.2 城镇化空间大 住宅需求仍有广阔提升空间

2017年底，柬埔寨共有340多万户家庭，以每户至少一个住宅计算，住宅总数至少有340万套，其中农村家庭占总住户的最大比重（78%），首都金边和其他城市家庭分别占总住户的11%。目前，柬埔寨城镇化水平较低，2017年仅22%左右。根据柬埔寨城市发展战略中心的研究报告，到2030年柬埔寨城镇化率将达到44%，这就要求城市每年至少新增5万套住宅。

三、混凝土市场概况

3.1 预计柬埔寨混凝土市场需求高达2000万方~2290万方

水泥是混凝土最重要的生产原材料，重量大约占总原材料的15~20%。柬埔寨官方表述，2017年，柬埔寨的水泥总需求量为700~800万吨。按照数据估算（每吨水泥可生产混凝土2.857方），对应的混凝土需求量可达到2000万方~2290万方。

3.2 水泥产能投放 有利于混凝土成本降低

2019年，马德望海螺水泥厂投产，成为柬埔寨第四座水泥厂，Southern Cement和Thai Boon Rong也将在不久后投产。水泥产能的投产，将使得柬埔寨国内由大量进口转为自给自足，市场参与者增多，也有利于混凝土成本的稳定甚至下降。数据显示，柬埔寨本地水泥的价格已从2017年的90美元/吨(约合625元人民币/吨)降至2018年前三季度的80美元/吨(约合556元人民币/吨)。

　3.3 部分混凝土企业介绍

（1）Compagnie Francaise De Commerce S.A.R.L

COMPAGNIE FRANCAISE DE COMMERCE S.A.R.L成立于1995年，开始在柬埔寨运营，总部首都金边，是一家经营混凝土，防水材料，瓷砖供应等业务的私营企业，目前有14项欧洲建筑解决屋顶建筑方案。

（2）Siam Cement Group Public Company Limited (SCG)

Siam Cement Group Public Company Limited (SCG) 成立于1978年，是一家经营建筑水泥材料业务的泰国企业，经营业务有水泥及水泥制品建筑材料业务，化工业务，包装业以及投资业务。在全世界中有27家公司，1992年以贸易形式进入柬埔寨，长达11年的布局，至今在柬埔寨有6家子公司，其中Kampot Cement Co Ltd, SCG Concrete Roof (Cambodia) Co Ltd, 成立于2005年，是柬埔寨最大的水泥生产企业，其中混凝土业务主要用于屋顶建设。

（3）Asia Concrete Company Ltd亚洲混凝土公司

亚洲混凝土公司（Asia Concrete Company Ltd）成立于2009年，是一家台湾企业，提供现浇混凝土供应，配料厂服务，立式结构的滑模施工，钻孔打桩、液压静打桩和板桩以及技术咨询等服务。目前公司有每小时40立方米混凝土固定泵和每小时60立方米混凝土固定泵，每小时88立方米的直线泵，每小时60立方米混凝土货车泵以及90立方米的36米混凝土火车泵，同时还有砂、集料和混凝土试验设备、混凝土强度试验机以及混凝土取样和塌陷测量设备。

（4）China Sinomach Soueast Machinery (Cambodia) Co., Ltd中国国机东南（柬埔寨）机械有限公司

泉州市国机东南机械有限公司成立于2015年，是一家集水泥混凝土、沥青混凝土、制造一体的国际化企业。近几年积极扩展海外，产品服务于30多个国家和地区（柬埔寨，越南，泰国等）。2015年5月27日，子公司中国国机东南（柬埔寨）机械有限公司在柬埔寨首都金边开业，为柬埔寨的基础设施建设提供产品服务，比如道路、桥梁、水电项目等。

（5）Daun Penh Construction co., Ltd

Daun Penh Construction co., Ltd成立于2006年，是一家提供建筑服务的总承包商，公司经营有路桥业务，建筑业务，打桩业务，灌溉和河道业务，排水系统沥青混凝土，混凝土管，彩砂场业务，其中公司路桥业务中，主要涉及到沥青混凝土以及混凝土管等服务。目前公司拥有自己的沥青厂，一家移动屏幕滚筒沥青搅拌厂，可以在柬埔寨各地的任何工作地点转移，满足路面承包商的各种要求。还有混凝土管工厂，可以生产各种规格的预制混凝土管，它有0.3-2米的模具，采用德国最新工艺技术，并向市场提供预制混凝土桩和最经济的替换桩。

　四、管桩市场概况

4.1 建筑住宅项目支撑管桩需求旺盛

当前柬埔寨的建筑项目数量较多，建筑行业维持景气，各种桥梁、建筑物，尤其住宅项目的增长促使管桩需求旺盛。

表2：柬埔寨部分已完成建筑项目使用管桩数量情况

数据来源：UY HENG CONCRETE，柬埔寨新闻，中国水泥网，水泥大数据研究院

4.2 部分管桩企业介绍

（1）Phnom Penh Precast Plants Co., Ltd.

Phnom Penh Precast Plants Co., Ltd. 是Vcon Group集团的子公司，成立于2013年，是一家从事预应力混凝土传动杆、钢筋混凝土管道、PC/PHC搅拌桩供应商。2014年，在柬埔寨与当地投资者成立一家合资企业。在预应力混凝土传动杆、混凝土管道和PC/PHC砖方面处于领先地位。工厂使用最新的制造设备来生产符合ASTM和JIS标准的预应力混凝土杆、桩和振动技术管道，同时工厂还配备了德国和韩国的机械以及自己的测试实验室，确保成品质量。公司PHC管桩，桩的直径可达400毫米，长度可达12米。

（2）Daun Penh Construction co., Ltd

Daun Penh Construction co., Ltd成立于2006年，是一家提供建筑服务的总承包商，公司经营有路桥业务，建筑业务，打桩业务，灌溉和河道业务，排水系统沥青混凝土，混凝土管，彩砂场业务，其中公司路桥业务中，主要涉及到沥青混凝土以及混凝土管等服务。目前公司拥有自己的沥青厂，一家移动屏幕滚筒沥青搅拌厂，可以在柬埔寨各地的任何工作地点转移，满足路面承包商的各种要求。还有混凝土管工厂，可以生产各种规格的预制混凝土管，它有0.3-2米的模具，采用德国最新工艺技术，并向市场提供预制混凝土桩和最经济的替换桩。

（3）7FTD CO., Ltd.

7 FTD., Ltd. 成立于2009年，是柬埔寨王国第一家按欧洲和越南标准制造电线杆和基桩的公司。其中柬埔寨王国高棉持有43.50%的股权，FLANDERS CONCRETE N.V.,（比利时） 占了42.50%股权，THU DUC LONG AN CENTRIFUGAL CONCRETE JOINT STOCK COMPANY（越南）持15%的股权，公司主要经营电线杆和混凝土基桩业务为主。

（4）Uy Heng Concrete

UY HENG CONCRETE 成立于2012年，经营钻孔桩，挖孔桩，灌注桩、PC桩以及商品混凝土业务，服务于柬埔寨各地。